국내에 거주하는 외국인 노동자들의 해외송금 분석 결과 부모·형제·배우자 등 ‘가족’에 송금하는 비중이 크게 줄어든 것으로 나타났다. 과거 외국인 노동자 대부분이 월급 대부분을 해외에 있는 가족에 송금하던 이른바 ‘코리안 드림(Korean Dream)’ 현상이 줄어들고 있는 것으로 볼 수 있다는 평가다. BC카드는 22일 해외송금 전문 핀테크사 글로벌머니익스프레스(GME)가 함께 국내 거주 외국인 근로자 100만여명의 송금 및 소비 데이터를 분석한 결과 부모∙형제∙배우자 등 가족에 송금하는 비율이 2021년 58%에서 지난해 55%, 올해에는 49%로 줄었다고 22일 밝혔다. 대신 ‘본인’에 송금 비율이 늘었다. 국내에서 받은 금액을 해외에 있는 본인 계좌에 송금하는 비중은 2021년 15%에서 지난해 21%, 올해에는 25%까지 늘어났다. GME 관계자는 “기존 부모세대가 가족부양을 위한 송금이 대다수였다면 이제는 미래의 나를 위한 저축이 계속될 것으로 예상된다”고 설명했다. 해외송금 서비스를 이용한 국내 거주 외국인 근로자 대부분은 ‘급여소득자’로 전체의 81%를 차지했다. 최다 송금 연령대는 2030세대로 전체 중 63%를 차지했으며 성별에서는 주로 남성(68%)이 송금을 한 것으로 나타났다. 국내 거주 외국인 근로자 소비도 대부분 2030세대가 이끌었다. 올해 상반기 기준으로 2030세대가 카드 이용건수와 금액에서 각각 64%와 57%를 차지했다. 정확한 분석을 위해 전국 350만 BC카드 가맹점에서 최근 6개월 내 3개월 이상 결제실적이 있는 외국인 대상으로만 분석했다. 또한 올해 상반기 기준으로 전년 동기 대비 국내 거주 외국인 근로자 소비 증가율이 가장 높은 상위 3개 지역은 전남, 경남, 강원이었다. 특히 전남은 전국 평균 대비 카드 이용건수(12%)와 이용금액(7%) 모두 10%포인트 이상 높았다. 전남(27%), 경남(29%), 강원(27%)은 외국인 근로자 증가율이 올해 1분기 기준 전년 동기 대비 울산, 대구, 부산, 대전 등 주요 광역시 다음으로 높은 곳으로 나타나는 등 외국인 근로자 비중이 높아지는 곳이다. 소비 상위 3개 지역 내 젊은 세대의 외국인 근로자 카드 이용 현황을 전년 동기와 비교해 세부적으로 분석해봤다. 공통적으로 등록 외국인 수가 많은 지역에서 소비가 가장 많이 일어났으며 주로 쇼핑과 식음료품 구매 목적의 유통 업종에서 매출 상승률이 높았다. 먼저 전남 지역은 영암군에 1만여명의 외국인이 거주하는 만큼 소비도 최고를 기록했다. 최고 매출 상승 업종 역시 유통으로 33%를 차지했다. 영암군은 대불국가산업단지가 위치해 있는데 최근 조선업 호황에 따라 외국인 근로자 유입이 급증하고 있는 곳이다. 경남도는 외국인 근로자 2만여명이 거주하는 김해시가 30%로 최다 소비 지역이었다. 다만 숙박 업종이 눈에 띄는데 이는 일자리에 비해 거주에 어려움을 겪은 것으로 보인다. 이에 함양군은 지난 4월 전국 지방자치단체 중 최초로 외국인 기숙사를 개소하기도 했다. 강원도는 외국인 근로자가 많은 원주시에서 지난해 상반기 대비 소비가 가장 많이 일어났다. 강원도는 전통적으로 농축수산업에 외국인 근로자가 많았으나 최근에는 제조업과 건설업 등으로 확대되고 있다.

김병환 금융위원장 후보자는 종합부동산세·금융투자소득세와 관련해 각각 완화 및 폐지해야 한다는 입장을 보였다. 늘어나는 가계대출과 관련해서는 총부채원리금상환비율(DSR) 규제 적용 범위를 확대할 필요가 있다고 봤다. 금융위원회가 21일 국회 정무위원회에 제출한 인사청문회 요구자료에 따르면 김 후보자는 종부세에 대해 지난 수년간 부동산 과열기에 세수가 급격히 증가해 과도하게 걷힌 측면이 있다면서 “국민 부담을 완화하기 위해 부동산 과열기 이전 수준으로 완화할 필요가 있다”고 밝혔다. 내년부터 시행 예정인 금투세에 대해선 “국가 간 자본이동이 자유로운 환경에서 투자자의 세 부담을 높여 우리나라 자본시장에서 자금 이탈을 초래할 수 있다”며 반대 의사를 분명히 했다. 가계부채 관리방안과 관련해선 “DSR 제도를 내실화함으로써 ‘갚을 수 있는 범위 내에서 빌리는’ 대출 관행을 안착시키는 것이 중요하다”고 밝혔다. 금융위는 DSR 규제에 전세대출도 포함하는 방안을 검토하고 있다. 김 후보자는 “규제 확대가 소비자에게 급격한 충격으로 이어지지 않도록 단계적, 점진적으로 시행하는 것이 필요하다”고 말했다. DSR과 함께 대표적인 대출 규제로 꼽히는 담보인정비율(LTV)에 대해서는 신중하게 검토할 사항이라며 당장 규제 강화에 나설 뜻은 없다는 입장을 보였다. 비트코인 현물 ETF 허용에 “금융시장의 안정성, 금융회사의 건전성 및 투자자 보호 측면, 글로벌 동향을 종합적으로 검토할 필요가 있다”고만 말했다.

금융위원회가 한국거래소와 같이 영국 런던에서 투자설명회(IR)을 개최하여 한국 정부의 자본시장 선진화 및 기업 밸류업 노력 홍보에 나섰다. 21일 금융위에 따르면, 김소영 금융위 부위원장은 17일(현지시간) 오전 김소영 부위원장은 한국거래소와 함께 글로벌 투자자를 대상으로 IR를 개최하여, 한국 정부가 추진 중인 자본시장 선진화 방안과 함께 최근 발표한 기업 밸류업 지원방안 및 가이드라인의 주요 내용을 설명했다. 이번 런던 IR에서는 지난 2원 싱가포르 주요 기관투자자 대상 IR 이후로, 자본시장 제도개선을 위해 추가 발표한 정책들까지 적극 소개했다. 김 부위원장은 ‘자본시장의 접근성 제고’ 측면에서 외국인 투자자 등록제 폐지, 영문공시 단계적 의무화, 통합계좌 보고의무 완화 등과 더불어 올해 7월 1일부터 전 세계에 개방되는 우리 외환시장의 변화에 대해 설명했다. ‘공정·투명한 시장질서 확립’ 측면에서는 불공정거래에 대한 대응강화와 함께 공매도 제도개선방안을 소개했다. 김 부위원장은 ‘주주가치 존중 기업경영’ 측면에서는 일반주주들을 보호하기 위한 제도개선내용들과 기업 밸류업 지원방안의 주요내용 및 진행상황에 대해 설명했다. 특히, 최근 준비된 기업들로부터 밸류업 공시가 원활히 이루어지고 있는 만큼 기업 참여를 지속 독려할 계획임을 밝혔다. 또한, 올해 하반기에 예정되어 있는 코리아 밸류업 지수 개발, 관련 ETF 출시와 함께 내년 5월 예정된 우수기업 표창 등을 차질 없이 준비하겠다고 했다. 금융위에 따르면 현장에서 일부 참석자들은 ‘기업 밸류업 지원방안’이 얼마나 빨리 실질적인 실질적인 변화를 이끌어 낼 수 있을지에 대해 질의하였다. 김 부위원장은 “기업 밸류업은 5~10년 이상의 중장기적 시계에서 견고한 시장 성장에 기여할 것이라고 기대한다”면서 “현재도 여러 기업이 참여를 시작하는 등 이미 시장에서 상당한 반응이 나타나고 있다고 생각한다”고 답변했다고 금융위는 전했다. 김 부위원장은 이외에 런던에서 ‘한·영 금융포럼’에도 참석했다 .해외금융협력협의회·Z/Yen과 공동 개최한 포럼에서는 지속가능금융과 금융분야 기술혁신 등 글로벌 금융 환경 변화에 따른 금융산업 발전 방안에 대한 양국 논의가 이뤄졌다. 런던금융특구인 시티 오브 런던(City of London)을 관할하는 로드 메이어와 국제금융센터지수를 발표하는 Z/Yen은 금번 포럼 개최를 위해 적극적인 지원과 협조를 아끼지 않았다고 금융위는 설명했다. 한국 측에서도 금융연구원, 한국투자공사, 금융결제원, KCB 등 다수의 금융유관기관들이 참여하여 기후리스크가 금융시스템에 미치는 영향, 국부펀드 운용에서의 ESG 원칙 및 투자 동향을 설명하고, 오픈 뱅킹과 디지털 기반 대안신용평가 모형 등 우리 금융산업의 우수한 디지털금융 관련 주요 성과를 소개했다. 아울러 김 부위원장은 18일 오후에는 마이클 마이넬리(Michael Mainelli) 로드 메이어와 런던시장 관저(Mansion House)에서 만나 최근의 글로벌 선거와 관련되는 주요 금융이슈에 대한 의견을 교환하고, 양국의 금융중심지 육성 정책에 대해 논의했으며 이어 런던 소재 FTSE Russell 본사를 방문해 한국의 주요 자본시장 선진화 정책을 소개하는 시간도 가졌다. 또 이날 현지 진출 금융회사 간담회에 참석해 금융감독원 런던사무소장과 영국에 진출해 있는 5개 금융사도 만났다.

상반기 국내 외화증권 보관금액이 사상 최고치를 기록했다. 상반기 미국 주식시장이 대형 기술주를 중심으로 거침없는 상승세를 보이면서 해외로 눈을 돌린 이른바 ‘서학개미’들의 투자가 크게 늘어난 결과로 분석된다. 이와 달리 한국 증시에선 개인투자자의 매도세가 이어지고 있다. 한국예탁결제원이 18일 발표한 상반기 국내투자자의 외화증권 보관금액은 1273억3000만달러(약 175조7000억원)로 지난해 말보다 22.2% 증가한 사상 최대치다. 외화증권 중엔 주식이 3분의 2 정도 차지했다. 상반기 외화주식 보관금액은 작년 말 대비 23.1% 증가한 946억4000만달러(130조6000억원)에 달했다. 외화채권은 326억9000만달러(45조1000억원)로 19.6% 늘었다. 지역별로 보면 미국이 전체 외화증권 보관금액의 73.6%를 차지했다. 더불어 유로, 일본, 홍콩, 중국까지 상위 5개 시장이 전체의 98.3%를 차지했다. 특히 외화주식은 전체의 90%를 넘은 미국을 중심으로 급증했다. 국내투자자의 상반기 미국 주식 보관금액은 858억1000만달러로 지난해 말보다 26.2% 늘어났다. 전체 외화주식 대비 비중은 작년 말 88.5%에서 올해 상반기 90.7%로 상승했다. 이는 상반기 미국 증시가 두 자릿수 상승률을 보이면서 개인투자자 등이 몰린 결과로 분석된다. 실제로 나스닥은 18.13%, S&P500은 14.48% 각각 올랐다. 같은 기간 중국(-0.25%), 홍콩(3.94%), 유로존(8.24%)을 모두 따돌렸는데, 코스피 상승률은 5.37%에 그쳤다. 상반기 외화주식 보관금액 1위 종목은 인공지능(AI) 칩 선두 주자인 엔비디아(130억9800만달러)가 차지했다. 2위 테슬라(118억7300만달러), 3위 애플(47억1000만달러), 4위 마이크로소프트(MS·38억7800만달러) 등 상위 10개 종목 모두 미국이 차지했다. 실제로 상반기 미 증시는 AI 산업 발전에 힘입어 엔비디아를 비롯한 빅테크 기업 7곳인 ‘매그니피센트 7’(M7)이 주도하는 장세였는데, ‘서학개미’도 집중 투자한 셈이다. 엔비디아, 테슬라, 애플, MS와 더불어 M7으로 불리는 아마존과 알파벳(구글 모회사)도 상위 10개 종목에 포함됐다. 상반기 외화증권 결제금액도 증가했다. 2552억8000만달러(352조6000억원)로 작년 말 대비 31.6% 늘었다. 특히 외화주식은 2058억4000만달러로 40.4% 증가했다. 외화채권(494억4000만달러)은 4.3% 늘었다. 외화주식 결제금액 상위 10개 종목을 살펴봐도 ‘디렉션 데일리 세미컨덕터 불 3X 셰어즈 상장지수펀드(ETF)’, 엔비디아, 테슬라 순으로, 역시 미국이 독차지했다. 개인투자자들은 상반기 국내에선 매도 우위를 보였다. 한국거래소에 따르면 상반기 코스피 시장에서 4조5150억원을 순매도했다. 같은 기간 22조7980억원을 순매수한 외국인투자자들과 대비된다. 이달로 한정하더라도 개인투자자들은 2조8310억원을 순매도했으며, 외국인투자자들은 2조5520억원을 순매수했다. 코스피의 박스권 장세에 단기투자를 통해 차익 실현을 한 뒤 이른바 ‘미장’(미국 시장)으로 자금을 옮겨가는 현상이 계속되고 있는 것으로 보인다. 한편 이날 코스피는 전일 대비 20.59포인트(0.72%) 떨어진 2824.06에 장을 마쳤다. 전날 미국 뉴욕 증시에선 조 바이든 행정부가 중국 반도체의 수출 제한을 검토한다는 소식에다 도널드 트럼프 전 대통령이 대만을 압박한 발언을 내놓은 여파로 반도체, AI 관련 종목이 폭락했다. 기술주 중심의 나스닥 종합지수는 전 거래일 대비 2.77% 떨어졌는데, 이날 우리 증시에도 영향을 미친 것으로 보인다. 다만 체코 원자력발전소 수주에 힘입어 한전기술(7.05%), 한전KPS(3.46%), 대우건설(1.67%) 등 원전 관련주는 상승 마감했다.

김현정 의원은 17일 이사가 회사의 사업기회를 이용하려면 미리 이사회의 승인을 받도록 하는 내용을 담은 상법 일부개정안을 대표발의하였다고 밝혔다. 현행 상법 제397조의2에서는 “이사는 이사회의 승인 없이 회사의 사업기회를 이용하여서는 아니 된다”고 규정하고 있다. 이 문구로는 이사회 사전승인을 받아야 하는지 또는 사후승인을 받아도 되는 건지에 대해 명확하지 않아 법 해석의 논란이 있다. 반면 제398조(이사 등과 회사 간의 거래)에서는 “이사 등이 회사와 거래를 하기 위하여는 미리 이사회의 승인을 받아야 한다”고 규정하고 있어 사전승인을 받아야 함을 명확하게 규정하고 있다. 이에 이번 개정안에서는 이사 등과 회사 간의 거래처럼 이사가 회사의 사업기회를 이용하기 위하여는 미리 이사회의 승인을 받도록 의무화함으로써 법 해석의 논란이 발생하지 않도록 하였다. 개정안의 내용은 지난 1월 법무부가 이사의 충실의무대상에 주주를 추가하는 대신 이사가 회사기회 이용시 사전승인을 의무화하겠다고 발표한 바 있으며, 지난 3일 발표된 하반기 경제정책방향에서도 기업지배구조 개선항목에 이사에 대한 이사회의 사전승인 명시라고 발표한 내용이기도 하다.

지난 13일(현지시간) 불거진 도널드 트럼프 전 미국 대통령 피격사건으로 국내 주식시장에서 종목별 희비가 갈렸다. 트럼프 전 대통령이 11월 미국 대선에서 당선될 가능성이 커졌다는 전망에 따라 방산주와 원자력발전 등 관련주들이 상승했다. 반면 그의 공약 중 하나인 전기차 보조금 폐지의 현실화 우려 여파로 2차전지주는 하락 마감했다. 아직 미국 대선(11월 5일)까지 석 달 넘게 남은 터라 판세 변화에 따라 우리 증시에서도 변동성이 커질 것이라는 분석이 제기된다. 15일 한국거래소에 따르면 이날 코스피는 전일 대비 3.92포인트(0.14%) 오른 2860.92에 보합세로 마감했지만, 방위산업(2.38%)과 남북 경협(2.54%), 원전(1.54%) 등 일부 테마주는 상승했다. 김대준 한국투자증권 연구원은 보고서에서 “지난달 27일 미 대선 토론 직후에도 트럼프 전 대통령의 승리 확률이 높아지자 방산, 하드웨어 등 실적 추정치가 양호한 수출주의 수익률이 개선됐다”며 “‘트럼프 수혜주’인 방산, 제약, 에너지, 원전 등에 매수세가 집중될 수 있다”고 전망했다. 이어 “트럼프 전 대통령의 정책과 관련이 없는 업종, 대표적으로 신재생에너지 등은 투자에 신중함이 요구된다”고 덧붙였다. 더불어 미 대선 후보 피습이라는 특수성에 힘입어 안전자산 선호도가 높아질 수 있다고도 분석했다. 트럼프 전 대통령은 대선 공약으로 국방력 강화 및 원전 확대 등을 내놓은 바 있다. 아울러 조 바이든 대통령의 전기차 보조금을 폐지하겠다고 천명하기도 했다. 이날 코스피 시장에서 LG에너지솔루션(-3.89%)과 삼성SDI(-0.66%) 등 2차전지 관련 주들은 하락 마감했다. 국제금융센터는 이날 뉴욕사무소 명의로 배포한 보고서에서 “이번 사건으로 (뉴욕) 금융시장에 변동성을 촉발할 가능성이 상존하게 됐다”며 “특히 미 장기 국채 금리의 변동성이 커질 수 있으며, 달러화 강세로 엔화를 뺀 아시아 지역 통화의 상대적 약세가 우려된다”고 밝혔다.

국내 중소형 증권사 중 하나인 한양증권이 매물로 나온다. 한양증권은 15일 조회공시를 통해 “당사 최대주주인 학교법인 한양학원에 확인한 결과, 지분매각을 추진 중이나 매각 대상자, 매각 금액, 매각 방식 및 매각 일정 등에 대하여 구체적으로 결정되거나 확정된 사항은 없다”고 공시했다. 이는 12일 한국거래소가 한양증권에 조회요구를 한데 따른 공시다. 한양증권은 자기자본 기준 국내 30위권의 증권사로 지난해 영업이익은 462억9475만원, 당기순이익은 351억417만원이다. 기업금융(IB)과 채권 부문에 강점이 있는 증권사로 일컬어진다. 최대주주인 한양학원의 지분율은 3월 말 기준 16.29%로 특수관계인 포함 지분율은 40.99%다. 1700억원대 시가총액과 경영권 프리미엄을 고려하면 매각가는 1000억원 안팎이 될 것으로 예상된다. 한양학원은 산하 건설사인 한양산업개발 유동성 불안 등으로 인해 한양증권 매각을 추진하는 것으로 분석된다. 한양산업개발은 부동산 프로젝트파이낸싱(PF) 부실 파동으로 지난해 496억1900만원의 당기 순손실을 냈다. 아울러 한양학원 산하 한양대병원도 의료 파업의 여파로 경영난에 빠진 것으로 알려졌다. 금융투자업계에서는 한양증권 인수에 관심 있는 기업으로 KCGI, LX그룹, 우리금융그룹 등이 거론된다. 매각 소식에 이날 시장에서 한양증권은 급등했다. 오전 10시50분 현재 한양증권은 전일대비 9.68% 오른 1만5260원을 기록중이다.

신한카드는 해외 여행과 관련한 프리미엄 서비스에 더해 항공, 호텔, 쇼핑, 맛집, 교통 등 일상 생활에서 이용할 때도 최대 2% 포인트 적립 혜택을 제공하는 ‘SOL트래블 신용카드’를 출시했다고 15일 밝혔다. 이 카드는 해외 모든 가맹점에서 일시불 이용금액의 0.5%를 마이신한포인트로 적립해준다. 전월 이용 실적과 관계 없이 서비스가 제공되며, 월 최대 5만 포인트까지 적립이 가능하다. 아울러 국내 모든 가맹점에서 이용한 금액의 0.5%를 마이신한포인트로 기본 적립해준다. 여기에 여행(항공·호텔). 교통(철도·택시). 쇼핑(면세점·아울렛). 맛집(주중 배달앱·주말 음식점 업종). 운동(스포츠센터 업종·실내외 골프장 업종)영역에서는 1.5%를 마이신한포인트로 추가 적립해주는 서비스를 제공한다. 기본 적립은 전월 이용금액 상관없이 제공된다. 추가 적립은 전월 국내 이용금액 40만원 이상일 경우다. 적립 포인트는 기본 적립과 추가 적립을 합산하여 월 5만 포인트까지 적립이 가능하다. 아울러 이 카드는 전월 국내 이용금액 40만원 이상을 충족하면 전 세계 1,200여개 공항 라운지 무료 이용 서비스를 상·하반기 구분없이 연간 3회 이용할 수 있있다. SOL트래블 외화 계좌를 통해 환율 100% 우대 및 해외 이용 및 해외 ATM 인출 수수료 면제를 한도와 횟수 제한없이 제공한다. 또한 마스터카드 트래블 리워드(25개국 400여개 가맹점에서 캐시백 최대 10%) 혜택과 함께 환전 후 외화 계좌에 보유하고 있는 미국 달러와 유로에 대해서 각각 연 2%, 연 1.5%의 특별 금리도 적용한다. ‘SOL트래블 신용카드’는 신한은행의 모바일 앱 ‘SOL뱅크’ 또는 ‘슈퍼SOL’ 및 신한은행 영업점에서 전용 외화 계좌 개설과 함께 간편하게 만들 수 있으며, 서비스와 관련한 자세한 내용은 신한카드 홈페이지 또는 신한 SOL페이 앱을 통해 확인할 수 있다. 신한카드 관계자는 “향후 트래블 카드를 이용하는 고객들을 위한 이벤트도 준비하는 만큼 고객들의 많은 호응을 기대하고 있다”고 말했다.

국내 주요 대형 증권사의 올해 2분기 실적이 1조원 내외까지 증가할 것으로 예측된다. 부동산 프로젝트파이낸싱(PF) 사업 침체에 따른 부실 대출 타격이 상당 기간 계속될 것으로 예상됐지만, 상반기 들어 글로벌 주식시장, 특히 미국 증시의 급등에 따른 수수료 수익이 크게 증가한 것으로 분석됐다. 문제는 중소형 증권사들이다. 부동산 PF 비중이 높은 터라 신용등급 하락 등 악재가 이어지고 있어 업계 내 양극화 현상은 하반기까지 지속될 것으로 보인다. 세계일보는 15일자 지면에서 이러한 소식을 다루었다. 건설·부동산 경기침체 장기화로 이들 업종에 대한 저축은행 등 2금융권의 대출 잔액과 연체율이 9년 만에 최고치를 기록했다는 소식도 전했다. 그 여파로 저축은행이 대출에 빗장을 거는 바람에 서민들이 카드·캐피털업계로 몰리면서 카드론 금리와 리볼빙 수수료율은 고공행진을 하고 있다. ◆대형 증권사 실적 전망 ↑ 중·소형 증권사는 PF우려 계속 14일 연합인포맥스에 따르면 자기 자본 5조원 이상 5개 증권사(미래에셋·한국투자·NH투자·삼성·키움)의 2분기 순이익 시장 평균 전망치(컨센서스)는 9519억원으로 집계됐다. 8285억원이었던 지난해 동기 대비 14.89% 증가했다. 더 나아가 일각에선 컨센서스를 웃돌 수 있다고 전망한다. 하나증권은 보고서에서 5개 증권사의 2분기 합산이익을 1조711억원으로 내다봐 컨센서스를 13% 넘을 것으로 예상했다. 신한투자증권은 1조669억원, KB증권은 1조178억원으로 각각 전망했다. 대형 증권사의 2분기 호실적은 해외주식 거래대금 증가에 따른 브로커리지(위탁매매) 수익 증가가 가장 큰 영향을 미칠 것으로 분석됐다. 한국예탁결제원에 따르면 2분기 해외주식 매수·매도 결제금은 1031억5385만달러(약 142조 5000억원)로 전년 동기(685억 3206만 달러) 대비 50.52% 늘었다. 이 가운데 미 증시 결제액은 990억 139만 달러(약 136조 3000억원)로 전년 동기(649억 7231만 달러)보다 52.37% 증가했다. ‘서학개미’가 해외주식 붐을 이끌었다. 올해 서학개미 미국주식 보관금액은 10일 기준 951억428만(약 130조 9000억원)로 예탁결제원이 정보를 제공하기 시작한 2011년 이래 최대 규모다. 하나증권은 “국내·외 주식 거래대금의 탄탄한 증가로 5개사의 브로커리지 수수료 수익은 7224억원. 전년 동기 대비 6% 상승할 것으로 예상된다”고 설명했다. 임희연 신한증권 연구원도 “국내외 증시 호조에 힘입어 유동성 이탈은 제한적”이라며 “특히 해외주식 거래 증가가 양호한 브로커리지(위탁매매) 이익으로 이어질 전망”이라고 내다봤다. 여기에 지난해 늘어났던 기업금융(IB) 관련 평가손실, 차익결제거래(CFD) 충당금, PF 충당금 등과 같은 일회성 비용 부담이 올해 들어 축소된 데다 금리 하락에 따른 채권 평가 이익 증가도 호재로 작용할 것으로 관측된다. 이와 달리 중소형 증권사들은 증시 활황세에도 신용등급 하락 등 여파로 하반기까지 어려운 상황에 처할 것으로 우려된다. 한국기업평가, 한국신용평가, 나이스신용평가 등 국내 3대 신용평가사는 최근 SK증권의 신용등급을 ‘A 부정적’에서 ‘A- 안정적’으로 한 단계 하향 조정했다. 나신평은 더불어 하나증권(AA 안정적→AA 부정적)과 다올투자증권(A 안정적→A 부정적)의 등급 전망을 각각 낮췄다. 나신평은 최근 보고서에서 “올해 들어 국내외에서 주식 거래대금이 늘면서 브로커리지 부분에 경쟁력을 보유한 증권사를 중심으로 실적 개선 폭이 높게 나타나고 있다”며 “반면 부동산 금융을 중심으로 수년간 사업을 확장한 중소형사는 PF 환경 저하로 수익 창출력이 크게 훼손되었다”고 설명했다. 한신평에 따르면 금융권 보유자산 건전성을 측정하는 지표인 요주의 이하(연체 기간이 1개월 이상 3개월 미만인 대출) 비율에서 대형사는 올해 1분기 기준 15.3%를 기록한 데 비해 중소형사 43.6%에 달했다. 요주의 이하 자산 대비 충당금 비율도 대형사는 84%나 쌓은 데 비해 중소형사는 41%에 그쳤다. 한신평은 “하반기 실적은 PF 자산 관련 추가 대손 부담과 비부동산 영업 기반 주식 및 채권 운용역량에 따른 수익성 회복 수준에서 상이할 것으로 전망된다”고 내다보았다. 다만 대형 증권사도 상대적으로 보유 비중이 높은 해외 부동산의 부실 가능성 등이 대두되는 만큼 하반기 실적을 낙관할 수 있는 형편은 아니다. ◆비은행권 건설·부동산업 대출 연체율↑ 14일 한국은행이 국회 행정안전위원회 양부남 의원(더불어민주당)에게 제출한 ‘금융권별 건설·부동산업 기업대출 현황’ 자료에 따르면 올해 1분기 말 전체 금융권(은행+비은행)의 건설업과 부동산업 대출 잔액은 각각 116조2000억원(55조5000억+60조7000억원), 500조6000억원(309조1000억+191조4000억원)에 이른다. 비은행권에는 저축은행과 상호금융(새마을금고 제외), 보험사, 여신전문금융회사가 포함된다. 두 업종의 대출 잔액은 은행과 비은행 모두 관련 통계를 집계하기 시작한 2015년 이후 최대 규모이다. 특히 비은행권의 건설·부동산업 대출 연체율(1개월 이상 원리금 연체 기준)은 1분기 기준 각각 7.42%, 5.86%로 역시 통계 작성 이래 최고 수준을 기록했다. 연체 기간이 3개월 이상인 고정이하여신(NPL) 비율은 저축은행에서 건설업이 19.75%, 부동산업이 14.26%로 나타나 역시 최고치에 달했다. 부실대출 위험이 커지자 저축은행을 비롯한 2금융권은 대출을 조이고 있다. 금융위원회·금융감독원에 따르면 상반기 2금융권 가계대출은 전년 말보다 12조8000억원 감소했다. 저축은행 등이 대출 문턱을 높인 여파로, 서민의 급전 수요는 금리가 높은 카드·캐피털업계로 몰리는 추세다. 여신금융협회에 따르면 국내 8개 전업 카드사(롯데·현대·신한·삼성·비씨·KB국민·우리·하나카드)의 카드론 금리는 지난달 기준 연 14.22%, 결제성 리볼빙(일부 결제금액 이월약정) 평균 수수료율은 17.14%에 달한다. 카드·캐피털업계 가계대출은 2022년(-1조3000억원), 2023년(-9000억원) 감소세였다가 올해 상반기 9000억원 증가세로 돌아섰다. 특히 지난달 말 기준 카드론 잔액은 40조5186억원으로 역대 최대치다.

국내 주요 대형 증권사의 올해 2분기 실적이 1조원 내외까지 증가할 것으로 예측된다. 부동산 프로젝트파이낸싱(PF) 사업 침체에 따른 부실 대출 타격이 상당 기간 계속될 것으로 예상됐지만, 상반기 들어 글로벌 주식시장, 특히 미국 증시의 급등에 따른 수수료 수익이 크게 증가한 것으로 분석됐다. 문제는 중소형 증권사들이다. 부동산 PF 비중이 높은 터라 신용등급 하락 등 악재가 이어지고 있어 업계 내 양극화 현상은 하반기까지 지속될 것으로 보인다. 14일 연합인포맥스에 따르면 자기자본 5조원 이상 5개 증권사(미래에셋·한국투자·NH투자·삼성·키움)의 2분기 순이익 시장 평균 전망치(컨센서스)는 9519억원으로 집계됐다. 8285억원이었던 지난해 동기 대비 14.89% 증가했다. 더 나아가 일각에선 컨센서스를 웃돌 수 있다고 전망한다. 하나증권은 보고서에서 5개 증권사의 2분기 합산이익을 1조711억원으로 내다봐 컨센서스를 13% 넘을 것으로 예상했다. 신한투자증권은 1조669억원, KB증권은 1조178억원으로 각각 전망했다. 대형 증권사의 2분기 호실적은 해외주식 거래대금 증가에 따른 브로커리지(위탁매매) 수익 증가가 가장 큰 영향을 미칠 것으로 분석됐다. 한국예탁결제원에 따르면 2분기 해외주식 매수·매도 결제금은 1031억5385만달러(약 142조5000억원)로 전년 동기(685억3206만달러) 대비 50.52% 늘었다. 이 가운데 미 증시 결제액은 990억139만달러(약 136조3000억원)로 전년 동기(649억7231만달러)보다 52.37% 증가했다. ‘서학개미’가 해외주식 붐을 이끌었다. 올해 서학개미 미국 주식 보관금액은 10일 기준 951억428만달러(약 130조9000억원)로 예탁결제원이 정보를 제공하기 시작한 2011년 이래 최대 규모다. 하나증권은 “국내외 주식 거래대금의 탄탄한 증가로 5개사의 브로커리지 수수료 수익은 7224억원. 전년 동기 대비 6% 상승할 것으로 예상된다”고 설명했다. 임희연 신한증권 연구원도 “국내외 증시 호조에 힘입어 유동성 이탈은 제한적”이라며 “특히 해외주식 거래 증가가 양호한 브로커리지 이익으로 이어질 전망”이라고 내다봤다. 여기에 지난해 늘어났던 기업금융(IB) 관련 평가손실, 차익결제거래(CFD) 충당금, PF 충당금 등과 같은 일회성 비용 부담이 올해 들어 축소된 데다 금리 하락에 따른 채권 평가이익 증가도 호재로 작용할 것으로 관측된다. 이와 달리 중소형 증권사들은 증시 활황세에도 신용등급 하락 등 여파로 하반기까지 어려운 상황에 처할 것으로 우려된다. 한국기업평가, 한국신용평가, 나이스신용평가 등 국내 3대 신용평가사는 최근 SK증권의 신용등급을 ‘A 부정적’에서 ‘A- 안정적’으로 한 단계 하향 조정했다. 나신평은 더불어 하나증권(AA 안정적→AA 부정적)과 다올투자증권(A 안정적→A 부정적)의 등급 전망을 각각 낮췄다. 나신평은 최근 보고서에서 “올해 들어 국내외에서 주식 거래대금이 늘면서 브로커리지 부분에 경쟁력을 보유한 증권사를 중심으로 실적 개선 폭이 높게 나타나고 있다”며 “반면 부동산 금융을 중심으로 수년간 사업을 확장한 중소형사는 PF 환경 저하로 수익 창출력이 크게 훼손되었다”고 설명했다. 한신평에 따르면 금융권 보유자산 건전성을 측정하는 지표인 요주의 이하(연체 기간이 1개월 이상 3개월 미만인 대출) 비율에서 대형사는 올해 1분기 기준 15.3%를 기록한 데 비해 중소형사 43.6%에 달했다. 요주의 이하 자산 대비 충당금 비율도 대형사는 84%나 쌓은 데 비해 중소형사는 41%에 그쳤다. 한신평은 “하반기 실적은 PF 자산 관련 추가 대손 부담과 비부동산 영업 기반 주식 및 채권 운용역량에 따른 수익성 회복 수준에서 상이할 것으로 전망된다”고 내다보았다. 다만 대형 증권사도 상대적으로 보유 비중이 높은 해외 부동산의 부실 가능성 등이 대두되는 만큼 하반기 실적을 낙관할 수 있는 형편은 아니다.